理财咨询

读者林小姐来信咨询：

我和老公今年都是27岁，小孩一周岁，现和父母住在一起。我在一家公司做助理，月薪2000元，老公在一家公司做策划，月薪5000元，两人都有医保、社保，没有住房公积金。现有活期存款3万元。家庭月支出3000元。目前没有买商业险。

在投资方面，做了定投和股票。目前每个月定投3500元，刚做半年，计划做3年。今年2月份开始投资股票，有2万元在一只股票里（股票名称“葛洲坝”），目前亏了7000元。

理财目标：想在两三年内买房。请理财师帮诊断下我的理财情况，要如何理财才能实现我的目标。

温提馨醒

有理财需求的读者，可以随时将自己在理财过程中碰到的问题，发送到财智周刊专设的理财咨询信箱，或者直接通过理财俱乐部QQ群在线咨询。本栏目将邀请金牌理财师来到这里，为广大读者解决理财中的各类问题，并在每周挑选出有代表性的问题予以公布！建议读者尽量详细地描述自己的理财需求（包括资产状况、月收入、月开支、保险状况、家庭状况、现有理财产品或风险承受程度、理财目标等），以便理财师提供更有针对性的个人理财建议。

理财咨询信箱：licaiduihua@163.com

理财俱乐部QQ群号：148242860（欢迎加入，验证消息为“海都报财智周刊”）栏目主持：刘龙海

理财建议

从收支情况及资产状况进行简单分析，可以看到，该女士家庭年收入8.4万元，除去生活费和每月定投支出，基本月节余为500元左右。从生命周期理论的角度看，读者家庭与大多数“80后”家庭一样，正处于家庭与事业的形成期，收入与支出都呈现快速增长的趋势，宜采用较为积极的资产配置策略。在保持收入稳定增长及做好保险规划的前提下，可适度应用财务杠杆，提高资产负债比率，增加股票或股票型基金的持有份额，适当降低银行存款或债券的份额。具体理财建议如下：

1.现金规划

根据科学的现金规划原则，家庭持有的流动性资产作为日常备用金，应该能够满足其3个月的生活支出。该读者夫妇工作都比较稳定，综合考虑，可以将流动资产额度设定为1万元。同时，建议该女士夫妻双方申请银行信用卡，利用银行经济杠杆提高资金利用率。

2.投资规划

该读者有理财意识，将家庭月收入的50%作为基金定投，建议基金定投基金选择上从五年至十年的投资周期中选择投资品种，在概率上，股票类投资的收益率要胜过房产和黄金的投资回报率，而目前中国A股市场已经很接近底部区域，较看好未来两年的偏股型基金的投资，故个人建议增持股票基金的投资量。投资者可在综合考虑意向基金的业绩和风险后作出适合自己的选择。

读者今年2月份开始投资股票，有2万元在一只股票里（股票名称“葛洲坝”），目前亏了7000元。因不知读者这只股票的成本价格与客户的风险承受能力，无法做出判断。但目前股市处于较低位置，上升的通道比下降的空间来得大，建议风险承受能力较大的客户，在适当的时候可以补仓，降低成本。

读者在未来3年内有购房计划，需做好首付款的准备。现有活期存款3万元，预留1万元作为家庭流动性资产作为日常备用金，可采用申购货币型基金的方式存款，货基平均年化收益率可达到三个月定期存款年利率3.1%左右，比活期存款年利率0.5%高出2.6个百分点，并且资金流动性高，证券时间可以申购与赎回，起点金额低，1000元起，免申购与赎回费用。

读者目前存有活期存款3万元，减去1万元家庭日常备用金之后余额2万元，但是现在物价上涨、CPI高企，把钱放在银行，实际上是负利息，连起码的保值作用都起不到。则考虑配置股票型基金等成长性资产。如果以后资金量积累得多些并且愿意的话，也可以考虑人民币理财、信托等其他领域的投资品种，分散风险，提高家庭总资产的收益率。

房产投资不要贪大求全。每个人都希望拥有自己的窝，而且随着物价上涨，房租也是水涨船高，所以可以在近2~3年内安排购房计划。由于两人还年轻，所以在第一次购房时可以选择小户型，总价控制在50万元以内，只要交通方便即可。由于两人都没有公积金，所以可以在3年内积累首付15万元，贷款金额35万元，并采取商业贷款的方式，这样每月月供2700元左右即可拥有自己的住房。而以后随着自己经济实力增加和需求变化，可以采用换房的方式进行调整。

读者目前采用基金定投的方式准备购买首付款，每月投资3500元，预期收益率8%，连续投资3年，到期本金收益和可达147256元，加上股票资金，可以满足首付款要求。

3.教育金规划

建议采用基金定投的方式，将家庭目前月结余3500元基金定投中，划出1000元做教育基金定投，预期收益率8%，18年后该读者将会为子女积累48.53万元的教育基金。

４.风险规划

由于该家庭处于形成期，保险规划与风险管理尤为重要。由于夫妻俩都有稳定收入来源，两人都有医保、社保，所以购买商业保险的资金占家庭年收入10%是合理的。建议购买两类儿童保险，第一类是儿童意外伤害险。调查显示，意外伤害已经超过疾病成为儿童健康的头号杀手。一旦孩子发生意外后，可以得到一定的经济赔偿。这一类的保险一般是消费型的险种，一年仅需要几百元，各公司都有推出。第二类是儿童的健康医疗险。按照我国目前的医疗制度现状，少年儿童这一年龄段基本上处于无医疗保障状态。因此，利用保险分担孩子的医疗费支出就成为购买儿童保险所要考虑的重要因素。现在小孩的普通疾病主要是呼吸道和消化道疾病，如上呼吸道感染、支气管炎、肺炎、腹泻等，动辄就住院，积累下来，花费也不小。在考虑购买险种时，建议购买附加住院医疗险和住院津贴险。这样，小孩万一生病住院，大部分医疗费用还可以报销，并获得50~100元/天的住院补贴。

对于夫妻双方而言，单位提供了较好的养老、医疗、事业等保障，建议自己加配意外保险，建议再办理一份每月300至500元的意外及重疾险投资，可享受最高重疾赔偿15万元。以及利用理财的方式为自己积累额外的养老金。